我們印象最深、時(shí)間距離最近的破產(chǎn)案，或許是今年3月份暴雷的硅谷銀行。

雖然它倒閉的主要原因，是美聯(lián)儲(chǔ)的快速加息。

但究其原因，還是因?yàn)楣韫茹y行的資產(chǎn)配置過于激進(jìn)，對于現(xiàn)金流，沒有做好充足的把控。

據(jù)美國銀行的一項(xiàng)研究顯示，82%的小企業(yè)失敗原因，是出在現(xiàn)金流管理不善上。

對跨境賣家來說，由于存在庫存、運(yùn)營、跨境物流等多方面成本，且受外部環(huán)境影響較大，賣家管理現(xiàn)金流的難度，也比一般國內(nèi)公司，要高出許多。

賣家可以通過定期內(nèi)部審計(jì)、減少不必要成本等方法，可以最大程度地降低現(xiàn)金流斷裂的風(fēng)險(xiǎn)。

01 想看企業(yè)財(cái)務(wù)是否健康，注意這幾個(gè)關(guān)鍵指標(biāo)

現(xiàn)金流管理，不止是簡單的定期查看銀行卡余額，還需要規(guī)劃、跟蹤和控制現(xiàn)金進(jìn)出企業(yè)的過程。

這其中還涉及預(yù)測未來的現(xiàn)金需求，以及用恰當(dāng)?shù)姆绞焦芾矶嘤嗟默F(xiàn)金，等等。

賣家可以重點(diǎn)關(guān)注這三個(gè)關(guān)鍵指標(biāo)：自由現(xiàn)金流、經(jīng)營現(xiàn)金流、應(yīng)付未付天數(shù)。

1 自由現(xiàn)金流

「公式：自由現(xiàn)金流=凈收入+折舊/攤銷-營運(yùn)資本變動(dòng)-資本支出」

自由現(xiàn)金流的多少，可以用于評估企業(yè)當(dāng)下可用的現(xiàn)金數(shù)量。

該指標(biāo)可幫助企業(yè)在購買資產(chǎn)，或擴(kuò)充團(tuán)隊(duì)人員方面，做出正確的決策。

為了保證決策的準(zhǔn)確度，公司還要確定有哪些負(fù)債、什么時(shí)候到期，等等。

2 經(jīng)營現(xiàn)金流

「公式：經(jīng)營現(xiàn)金流=營業(yè)收入+折舊-稅收+營運(yùn)資金變動(dòng)」

經(jīng)營現(xiàn)金流和自由現(xiàn)金流差不多，都是用于查看企業(yè)更多地還有考慮多少業(yè)務(wù)現(xiàn)金以外的可用現(xiàn)金。變動(dòng)

但兩者區(qū)別在于，情況自由現(xiàn)金流會(huì)，例如購置或出售房產(chǎn)、機(jī)械設(shè)備等情況；

而經(jīng)營現(xiàn)金流，則是側(cè)重于從銀行獲得貸款的情況。

3 應(yīng)付未付天數(shù)(Days Payable Outstanding, DPO)

「公式：應(yīng)付賬款x天數(shù)÷銷售成本（COGS）=DPO」

DPO指的是支付現(xiàn)有供應(yīng)商發(fā)票時(shí)，所需的天數(shù)。

對于想要進(jìn)行資產(chǎn)購買或收購的公司來說，增加DPO，可以有效改善公司的現(xiàn)金流情況。

美國著名的零售商店Macy’s，在2021年就用了164天，來結(jié)算所有的付款，比2020年增加了30天。

有報(bào)告顯示，由于DPO的增加，Macy’s的現(xiàn)金流也相應(yīng)的增加了。

DPO也不是越久越好。

DPO越高，給企業(yè)帶來負(fù)面輿論的可能性也越大。

因?yàn)檩^高的DPO，有時(shí)也代表著企業(yè)可能缺少用于支付供應(yīng)商的現(xiàn)金。

而對于跨境賣家來說，找到供應(yīng)商需求，和現(xiàn)金流需求之間的平衡點(diǎn)，是維持公司正常運(yùn)轉(zhuǎn)的重要條件之一。

02 想管理現(xiàn)金流，記得走好這三步

第一，跨境賣家要充分利用供應(yīng)商提供的提前付款折扣。

顧名思義，提前付款折扣是賣家為了鼓勵(lì)買家盡早付款，而給出的優(yōu)惠。

通過提前付款，跨境企業(yè)可以降低購買商品的成本，還能有效維護(hù)供應(yīng)商的關(guān)系。

第二，密切關(guān)注公司的所有支出。

想要提高自身收入，賣家首先要意識到手頭有沒有足夠的資金，支撐自己去做更多。

做好現(xiàn)金流的可視性管理，可以讓財(cái)務(wù)團(tuán)隊(duì)對支出進(jìn)行監(jiān)控，預(yù)測可能會(huì)出現(xiàn)的財(cái)務(wù)壓力。

如果公司想要進(jìn)一步削減成本，則更需要密切關(guān)注支出情況，看看可以在哪些方面削減開支。

第三，定期進(jìn)行內(nèi)部審計(jì)。

通過對已有的會(huì)計(jì)記錄、現(xiàn)金持有量和其他財(cái)務(wù)指標(biāo)進(jìn)行審計(jì)，能夠保證公司已有的記錄，可以準(zhǔn)確反映現(xiàn)下公司的財(cái)務(wù)狀況。

除此之外，內(nèi)部審計(jì)還有一個(gè)非常重要的目標(biāo)：降低會(huì)計(jì)部門內(nèi)部的管理風(fēng)險(xiǎn)，并確定應(yīng)改進(jìn)的流程。

賣家在落地北美的過程中，有關(guān)于財(cái)稅方面的疑惑呢？歡迎留言，一起探討~

（文章來源：艾凡咨詢公眾號）